การควบรวมและการซื้อกิจการ (คำจำกัดความตัวอย่าง) | กระบวนการควบรวมกิจการ

การควบรวมและการเข้าซื้อกิจการคืออะไร?

การควบรวมและซื้อกิจการ (M&A) หมายถึงข้อตกลงที่ว่าระหว่างสอง บริษัท ที่มีอยู่เพื่อเปลี่ยนเป็น บริษัท ใหม่หรือซื้อ บริษัท หนึ่งโดยอีก บริษัท หนึ่งซึ่งทำโดยทั่วไปเพื่อใช้ประโยชน์จากการทำงานร่วมกันระหว่าง บริษัท ขยายขีดความสามารถในการวิจัยขยายการดำเนินงานไปยังส่วนงานใหม่และเพิ่มมูลค่าผู้ถือหุ้นเป็นต้น

M&A หมายถึงการรวมกันของ บริษัท ต่างๆ เมื่อสอง บริษัท รวมกันเป็น บริษัท เดียวจะเรียกว่าการควบรวม บริษัท ในขณะที่การเข้าซื้อกิจการคือการที่ บริษัท หนึ่งถูกยึดครองโดย บริษัท

ในกรณีของการควบรวมกิจการ บริษัท ที่ได้มาจะสิ้นสุดลงและกลายเป็นส่วนหนึ่งของ บริษัท ที่เข้าซื้อกิจการ
ในกรณีของการเข้าซื้อกิจการ บริษัท ที่ได้มาจะเข้าถือหุ้นใหญ่ใน บริษัท ที่ซื้อมาและ บริษัท ที่ได้รับจะยังคงดำรงอยู่ต่อไป ในระยะสั้นหนึ่งในการเข้าซื้อธุรกิจ / องค์กรหนึ่งซื้อธุรกิจ / องค์กรอื่น

กระบวนการควบรวมและซื้อกิจการ

ขอหารือเกี่ยวกับกระบวนการต่อไปนี้

ขั้นตอนที่ 1: การทบทวนก่อนการเข้าซื้อกิจการ:ในระยะนี้การประเมินตนเองของ บริษัท ที่เข้าซื้อกิจการโดยอ้างอิงถึงความจำเป็นของการควบรวมและการซื้อกิจการ (M&A) เสร็จสิ้นแล้วและมีการกำหนดกลยุทธ์สำหรับแผนการเติบโตตามเป้าหมาย
ระยะที่ 2: ค้นหาและคัดกรองเป้าหมาย:ในขั้นตอนนี้จะมีการระบุผู้สมัครเข้าครอบครอง (บริษัท ) กระบวนการนี้ส่วนใหญ่เป็นการระบุกลยุทธ์ที่ดีสำหรับ บริษัท ที่เข้าซื้อกิจการ
ขั้นตอนที่ 3: ตรวจสอบและประเมินมูลค่าเป้าหมาย:เมื่อระบุ บริษัท ที่เหมาะสมผ่านการคัดกรองแล้วการวิเคราะห์โดยละเอียดของ บริษัท นั้นจะเสร็จสิ้น นี้เรียกว่าเนื่องจากความขยัน
ขั้นตอนที่ 4: รับเป้าหมายผ่านการเจรจา:เมื่อเลือก บริษัท เป้าหมายแล้วขั้นตอนต่อไปคือเริ่มการเจรจาเพื่อบรรลุข้อตกลงสำหรับการควบรวมกิจการที่เจรจากัน ซึ่งจะส่งผลให้มีการดำเนินการดีล
ขั้นตอนที่ 5: การรวมหลังการควบรวมกิจการ:หากขั้นตอนข้างต้นทั้งหมดเสร็จสมบูรณ์แล้วจะมีการประกาศข้อตกลงการควบรวมกิจการอย่างเป็นทางการโดยทั้งสอง บริษัท ที่เข้าร่วม

ประโยชน์ของการควบรวมและการเข้าซื้อกิจการ

# 1 - ผลประกอบการของ บริษัท และ บริษัท ที่ดีขึ้น

เป้าหมายหลักของการควบรวมและซื้อกิจการคือการสร้างการเติบโตร่วมกันของทั้งสอง บริษัท ที่เกี่ยวข้องและปรับปรุงผลการดำเนินงานของ บริษัท ดังนั้นการสร้างมูลค่าจึงสามารถกล่าวได้ว่าเป็นหนึ่งในเป้าหมายหลักสำหรับการควบรวมและซื้อกิจการทุกครั้ง
ส่วนแบ่งการตลาดที่มากขึ้นซึ่งโดยทั่วไปเป็นสาเหตุของการควบรวมกิจการนำไปสู่การสร้างผลกำไรและรายได้ที่มากขึ้น นอกจากนี้ยังสามารถเพิ่มผลกำไรจากการดำเนินงานได้หากฝ่ายบริหารใหม่จัดการของเสียหรือกิจกรรมที่ไม่ก่อให้เกิดประสิทธิผลได้อย่างมีประสิทธิภาพและกำจัดออกจากการดำเนินงาน

# 2 - การกำจัดความจุส่วนเกิน

เมื่ออุตสาหกรรมต่างๆเติบโตจนถึงขีด จำกัด กำลังการผลิตส่วนเกินก็มีแนวโน้มที่จะเกิด เมื่อ บริษัท ต่างๆเข้าสู่อุตสาหกรรมเดียวกันมากขึ้นอุปทานยังคงเพิ่มขึ้นและส่งผลให้ราคาลดลงอีก เมื่อ บริษัท ใหม่เข้าสู่ตลาดกราฟอุปสงค์ - อุปทานของ บริษัท ที่มีอยู่จะหยุดชะงักซึ่งนำไปสู่การลดลงของราคา
ดังนั้น บริษัท ต่างๆจึงรวมหรือซื้อกิจการเพื่อกำจัดอุปทานส่วนเกินในตลาดและแก้ไขราคาที่ลดลงเพราะหากราคาลดลงจนถึงจุดหนึ่งมันจะเป็นไปไม่ได้ที่หลาย ๆ บริษัท จะอยู่รอดในตลาดได้

# 3 - การเร่งการเติบโต

การควบรวมกิจการเป็นส่วนใหญ่โดยคำนึงถึงปัจจัยการสร้างการเติบโต การควบรวมและซื้อกิจการจะเพิ่มส่วนแบ่งการตลาดและนำมาซึ่งผลกำไรและรายได้มากขึ้น เมื่อ บริษัท เป้าหมายดูดซับยอดขายและลูกค้าของ บริษัท ก็ถูกยึดไปด้วยและส่งผลให้มียอดขายเพิ่มขึ้นมีรายได้มากขึ้นและมีกำไรมากขึ้น

# 4 - ทักษะและความรู้ด้านเทคโนโลยี

บริษัท ต่างๆมักมีการควบรวมและซื้อกิจการเพื่อดูดซับเทคโนโลยีและทักษะที่ทันสมัยของ บริษัท เป้าหมาย โดยปกติมี บริษัท เพียงไม่กี่แห่งที่ถือสิทธิ์ในเทคโนโลยีบางอย่างเท่านั้นและการสร้างเทคโนโลยีเหล่านี้ตั้งแต่เริ่มต้นนั้นมีราคาแพงและทนทานกว่า
ดังนั้น บริษัท ต่างๆจึงชอบที่จะควบรวมหรือซื้อ บริษัท ดังกล่าวเพื่อให้ได้มาซึ่งเทคโนโลยีมากเกินไปในกระบวนการ นอกจากนี้ M&A ยังให้ขอบเขตของเทคโนโลยีและการแบ่งปันทักษะของทั้งสอง บริษัท ซึ่งสามารถนำมาซึ่งการเติบโตร่วมกันและการแบ่งปันวิสัยทัศน์ที่เพิ่มขึ้น

# 5 - กลยุทธ์ในการสะสม

บริษัท บางแห่งมีขนาดเล็กมากในการดำเนินธุรกิจในตลาดและต้องเผชิญกับต้นทุนการผลิตที่สูงขึ้นเพื่ออำนวยความสะดวกในการขาย การดำเนินงานของพวกเขาไม่มีทางเป็นไปได้และพวกเขาก็ไม่สนุกกับการประหยัดจากขนาดด้วย นี่เป็นสถานการณ์ที่เหมาะสมที่สุดในการได้มาเนื่องจากการซื้อกิจการสามารถพิสูจน์ได้ว่าเป็นประโยชน์สำหรับ บริษัท เป้าหมายเนื่องจากจะช่วยให้ บริษัท อยู่รอดในตลาดและมีความสุขในการประหยัดต่อขนาดในบางครั้งด้วยความช่วยเหลือของ บริษัท ที่กำลังมองหาเป้าหมาย

ข้อเสนอ M&A 3 อันดับแรกในอินเดีย

Vodafone-Hutchison: ในปี 2550 บริษัท โทรคมนาคมที่มีรายได้มากที่สุดในโลก Vodafone ได้ทำการโจมตีครั้งใหญ่ในตลาดโทรคมนาคมของอินเดียโดยการซื้อหุ้น 52 เปอร์เซ็นต์ในกลุ่ม Hutchison Essar Ltd. Essar ยังคงถือหุ้น 32% ในกิจการร่วมค้า
Hindalco-Novelis : บริษัท Hindalco เข้าครอบครอง บริษัท Novelis ของแคนาดาในราคา 6 พันล้านดอลลาร์การควบรวมและซื้อกิจการ (M&A) นี้เป็นประโยชน์ต่อ บริษัท ในการเป็น Novelis อลูมิเนียมรีดที่ใหญ่ที่สุดในโลกซึ่งดำเนินการในฐานะ บริษัท ในเครือของ Hindalco
Mahindra และ Mahindra-Schoneweiss : Mahindra & Mahindra เข้าซื้อกิจการ Schoneweiss ซึ่งเป็น บริษัท ชั้นนำในอุตสาหกรรมการตีขึ้นรูปในเยอรมนีถึง 90 เปอร์เซ็นต์ในปี 2550 และรวมตำแหน่งของ Mahindra ในตลาดโลก

M&A เกิดขึ้นได้อย่างไร?

โดยการซื้อทรัพย์สิน
โดยการซื้อหุ้นสามัญ
โดยการแลกเปลี่ยนหุ้นเป็นทรัพย์สิน
โดยการแลกเปลี่ยนหุ้นสำหรับหุ้น

เหตุผลในการควบรวมกิจการ

การควบรวมและการซื้อกิจการ (M&A) ช่วยเพิ่มคุณภาพของผลการดำเนินงานของ บริษัท โดยการลดต้นทุนการดำเนินงานที่ซ้ำซ้อน
ลบความจุส่วนเกิน
เร่งการเจริญเติบโต
ได้รับทักษะและเทคโนโลยี

Infographics การควบรวมและการซื้อกิจการ (M&A)

ความแตกต่าง 5 อันดับแรกระหว่างการควบรวมและการได้มา