รายชื่อกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก 6 อันดับแรก
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทรทางไกล
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทรสั้น
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกระยะยาว
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกระยะสั้น
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก Long Straddle
- กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก Straddle ระยะสั้น
ให้เราคุยรายละเอียดแต่ละเรื่อง -
# 1 กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทรทางไกล
- นี่เป็นหนึ่งในกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกสำหรับนักลงทุนเชิงรุกที่มีความมั่นใจในหุ้นหรือดัชนีมาก
- การซื้อการโทรเป็นวิธีที่ดีเยี่ยมในการจับโอกาสกลับหัวโดยมีข้อ จำกัด ด้านความเสี่ยง
- เป็นพื้นฐานที่สุดของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกทั้งหมด เปรียบได้กับกลยุทธ์ที่เข้าใจง่าย
- เมื่อคุณซื้อนั่นหมายความว่าคุณมีความมั่นใจในหุ้นหรือดัชนีและคุณคาดว่าจะเพิ่มขึ้นในอนาคต
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อคุณมีความมั่นใจในหุ้นหรือดัชนี |
ความเสี่ยง: | ความเสี่ยง จำกัด อยู่ที่เบี้ยประกันภัย (มีการสูญเสียสูงสุดหากตลาดหมดอายุหรือต่ำกว่าราคาการประท้วงออฟชั่น) |
รางวัล: | รางวัลไม่ จำกัด |
จุดคุ้มทุน: | (ราคาโจมตี + พรีเมียม) |
ตอนนี้ให้เราทำความเข้าใจเกี่ยวกับตัวอย่างวิธีดึงข้อมูลจากเว็บไซต์และวิธีกำหนดตารางการจ่ายเงินสำหรับกลยุทธ์การโทรทางไกล
จะดาวน์โหลดข้อมูลตัวเลือกได้อย่างไร?
ขั้นตอนที่ 1: ไปที่เว็บไซต์ตลาดหลักทรัพย์
- ไปที่ //www.nseindia.com/
- เลือกตราสารทุนอนุพันธ์
- ในช่องค้นหาให้ใส่ CNX Nifty
- ราคาดัชนี Nifty ปัจจุบันแสดงอยู่ที่มุมขวาบน จดบันทึกไว้ในสเปรดชีต excel ของคุณ
- โปรดทราบว่าในตัวอย่างนี้เราได้นำ NSE (National Stock Exchange, India) คุณสามารถดาวน์โหลดชุดข้อมูลที่คล้ายกันสำหรับตลาดหุ้นระหว่างประเทศอื่น ๆ เช่น NYSE, LSE เป็นต้น
ขั้นตอนที่ 2: ค้นหา Option Premium
ขั้นตอนต่อไปคือการค้นหา Premium สำหรับสิ่งนี้คุณจะต้องเลือกข้อมูลบางส่วนตามความต้องการของคุณ
ดังนั้นในกรณีของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก Long Put เราจะเลือกข้อมูลต่อไปนี้
- ประเภทตราสาร:ตัวเลือกดัชนี
- สัญลักษณ์: NIFTY
- วันหมดอายุ:เลือกวันหมดอายุที่ต้องการ
- ประเภทตัวเลือก:โทร (สำหรับตัวอย่างเพิ่มเติมเราจะเลือกใส่สำหรับตัวเลือกใส่)
- Strike Price:เลือก Strike Price ที่ต้องการ ในกรณีนี้ฉันได้เลือก 7600
- เมื่อเลือกข้อมูลทั้งหมดแล้วคุณสามารถคลิกที่รับข้อมูล ราคาพิเศษจะปรากฏขึ้นซึ่งคุณจะต้องใช้ในการคำนวณเพิ่มเติม
ขั้นตอนที่ 3: เติมข้อมูลชุดใน Excel สเปรดชีต
เมื่อคุณได้รับราคาดัชนี Nifty ปัจจุบันและข้อมูลพรีเมียมแล้วคุณสามารถดำเนินการต่อเพื่อคำนวณข้อมูลอินพุตเอาต์พุตของคุณได้ดังต่อไปนี้ในสเปรดชีต Excel
- ดังที่คุณเห็นในภาพด้านบนเราได้กรอกข้อมูลสำหรับดัชนี Nifty ปัจจุบันราคา Strike และ Premium
- จากนั้นเราได้คำนวณจุดคุ้มทุน จุดคุ้มทุนไม่ใช่อะไรนอกจากราคาที่หุ้นต้องไปถึงสำหรับผู้ซื้อตัวเลือกเพื่อหลีกเลี่ยงการสูญเสียใด ๆ หากพวกเขาใช้ตัวเลือก
- สำหรับ Call Option นี่คือวิธีที่เราคำนวณจุดคุ้มทุน:
จุดคุ้มทุน = ราคาโจมตี + พรีเมียม
ขั้นตอนที่ 4: สร้างกำหนดการจ่ายเงิน
ต่อไปเรามาถึงกำหนดการ Payoff โดยพื้นฐานแล้วสิ่งนี้จะบอกคุณว่าคุณจะทำกำไรได้เท่าไหร่หรือคุณจะเสียเท่าไหร่ในดัชนี Nifty ที่เฉพาะเจาะจง โปรดทราบว่าในกรณีของตัวเลือกคุณไม่จำเป็นต้องใช้ตัวเลือกเหล่านี้และด้วยเหตุนี้คุณจึงสามารถ จำกัด การสูญเสียของคุณเป็นจำนวนเบี้ยประกันภัยที่จ่ายไป
สเปรดชีตแสดงข้อมูลต่อไปนี้:
- ราคาปิดต่างๆของ Nifty
- ผลตอบแทนสุทธิจากตัวเลือกการโทรนี้
สูตรที่ใช้ในกรณีนี้เป็นฟังก์ชัน IF ของ Excel นี่คือวิธีการทำงานของสูตร:
- หากราคาปิด Nifty น้อยกว่าราคา Strike เราจะไม่ใช้ตัวเลือกนี้ ดังนั้นในกรณีนี้คุณจะสูญเสียเบี้ยประกันภัยที่จ่ายไป (220) เท่านั้น
- เมื่อถึงจุดคุ้มทุนคุณจะเริ่มทำกำไร ดังนั้นในกรณีนี้ราคาปิด Nifty จะมากกว่าราคา Strike และกำไรที่คุณทำจะคำนวณเป็น = (ราคาปิด Nifty Price-Strike Price-Premium)
คุณสามารถตรวจสอบสูตรที่ใช้ในรูปภาพด้านบนได้ในกรณีที่คุณต้องการใช้ในสเปรดชีตของคุณ
โปรดทราบว่าสำหรับแต่ละกลยุทธ์เราจะรวมข้อมูลอินพุตและข้อมูลเอาต์พุต ข้อมูลที่ป้อนคือราคาประท้วงดัชนี Nifty ปัจจุบันพรีเมี่ยมและจุดคุ้มทุน ข้อมูลผลลัพธ์จะรวมถึงกำหนดการจ่ายผลตอบแทน โดยทั่วไปสิ่งนี้จะทำให้คุณเห็นภาพที่ชัดเจนว่าคุณจะทำหรือเสียเท่าไหร่ในราคาปิด Nifty ที่แตกต่างกัน
กลยุทธ์: ซื้อกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทร |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7655.05 |
ตัวเลือกการโทร | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| พรีเมียม (Rs.) | 220 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) = (ราคาโจมตี + เบี้ยประกันภัย) | 7820 |
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty Closes ที่ | ผลตอบแทนสุทธิจากตัวเลือกการโทร (Rs.) |
7300 | -220 |
7400 | -220 |
7500 | -220.00 น |
7600 | -220.00 น |
7820 | 0 |
8000 | 180 |
8100 | 280 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์การโทรระยะยาว
- เป็นการจำกัดความเสี่ยงขาลงให้อยู่ในขอบเขตของเบี้ยประกันภัยที่คุณจ่าย
- แต่ถ้ามีการเพิ่มขึ้นของ Nifty ผลตอบแทนที่เป็นไปได้นั้นไม่ จำกัด
- นี่เป็นหนึ่งในกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกที่จะเสนอวิธีที่ง่ายที่สุดในการรับประโยชน์
และนั่นคือเหตุผลว่าทำไมจึงเป็นตัวเลือกที่พบบ่อยที่สุดในบรรดานักลงทุนครั้งแรกใน Options
# 2 กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทรสั้น
- ในกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกที่เรากล่าวถึงข้างต้นเราหวังว่าหุ้นจะเพิ่มขึ้นในอนาคตและด้วยเหตุนี้เราจึงใช้กลยุทธ์การโทรยาวที่นั่น
- แต่กลยุทธ์ของการโทรสั้นนั้นตรงกันข้าม เมื่อคุณคาดว่าหุ้นอ้างอิงจะลดลงคุณก็ใช้กลยุทธ์นี้
- นักลงทุนสามารถขายตัวเลือกการโทรได้เมื่อเขารู้สึกแย่มากเกี่ยวกับหุ้น / ดัชนีและคาดว่าราคาจะลดลง
- นี่คือตำแหน่งที่มีศักยภาพในการทำกำไรที่ จำกัด นักลงทุนสามารถขาดทุนจำนวนมากหากราคาอ้างอิงเริ่มเพิ่มขึ้นแทนที่จะลดลง
- แม้ว่ากลยุทธ์นี้จะดำเนินการได้ง่าย แต่ก็มีความเสี่ยงมากเนื่องจากผู้ขายการโทรมีความเสี่ยงไม่ จำกัด
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อคุณมีความหยาบคายในหุ้นหรือดัชนี |
ความเสี่ยง: | ความเสี่ยงที่นี่กลายเป็นไม่ จำกัด |
รางวัล: | รางวัล จำกัด จำนวนของสมนาคุณ |
จุดคุ้มทุน: | Strike Price + Premium |
ตัวอย่างกลยุทธ์การโทรสั้น
- แมตต์รู้สึกแย่เกี่ยวกับ Nifty และคาดว่ามันจะตกลงไป
- Matt ขายตัวเลือกการโทรด้วยราคานัดหยุดงาน Rs 7600 ในราคาพิเศษ Rs. 220 เมื่อ Nifty ปัจจุบันอยู่ที่ 1
- หาก Nifty อยู่ที่ 7600 หรือต่ำกว่าตัวเลือกการโทรจะไม่ถูกใช้โดยผู้ซื้อ Call และ Matt สามารถรักษาเบี้ยประกันภัยทั้งหมดของ Rs.220 ได้
อินพุตกลยุทธ์การโทรสั้น
กลยุทธ์: ขายกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกการโทร |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7655.1 |
ตัวเลือกการโทร | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| พรีเมียม (Rs.) | 220 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) = (ราคาโจมตี + เบี้ยประกันภัย) | 7820 |
ผลลัพธ์ของกลยุทธ์การโทรสั้น
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty ปิดเวลา | ผลตอบแทนสุทธิจากตัวเลือกการโทร (Rs.) |
7300 | 220 |
7400 | 220 |
7500 | 220 |
7600 | 220 |
7820 | 0 |
8000 | -180 |
8100 | -280 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์การโทรสั้น
- ใช้กลยุทธ์นี้เมื่อคุณมีความคาดหวังอย่างมากว่าราคาจะตกลงในอนาคตอย่างแน่นอน
- นี่เป็นกลยุทธ์ที่มีความเสี่ยงเมื่อราคาหุ้นสูงขึ้นการโทรสั้น ๆ จะสูญเสียเงินเร็วขึ้น
- กลยุทธ์นี้เรียกอีกอย่างว่า Short Naked Call เนื่องจากนักลงทุนไม่ได้เป็นเจ้าของหุ้นอ้างอิงที่เขากำลัง shorting
# 3 วางกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก
- Long Put แตกต่างจาก Long Call ที่นี่คุณต้องเข้าใจว่าการซื้อ Put นั้นตรงกันข้ามกับการซื้อ Call
- เมื่อคุณมั่นใจเกี่ยวกับหุ้น / ดัชนีคุณจะซื้อ Call แต่เมื่อคุณเป็นขาลงคุณอาจซื้อตัวเลือกใส่
- Put Option ให้สิทธิ์แก่ผู้ซื้อในการขายหุ้น (ให้กับผู้ขาย Put) ในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้า ดังนั้นเขาจึงจำกัดความเสี่ยง
- ดังนั้น Long Pu จึงกลายเป็นกลยุทธ์หยาบคาย คุณในฐานะนักลงทุนสามารถซื้อ Put options เพื่อใช้ประโยชน์จากตลาดที่ตกต่ำได้
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อนักลงทุนหยาบคายเกี่ยวกับหุ้น / ดัชนี |
ความเสี่ยง: | ความเสี่ยง จำกัด อยู่ที่จำนวนเบี้ยประกันภัยที่จ่าย |
รางวัล: | ไม่ จำกัด |
จุดคุ้มทุน: | (ราคาโขก - พรีเมียม) |
ตัวอย่างกลยุทธ์ Long Put
- ยาโคบเป็นขาลงเมื่อ Nifty ในวันที่ 6 กันยายนเมื่อ Nifty อยู่ที่ 1
- เขาซื้อตัวเลือก Put ด้วยราคานัดหยุดงาน Rs 7600 ในราคาพิเศษ Rs. 50 หมดอายุวันที่ 24
- ถ้า Nifty ต่ำกว่า 7550 (7600-50) Jacob จะทำกำไรจากการออกกำลังกายตัวเลือก
- ในกรณีที่ Nifty สูงกว่า 7600 เขาสามารถยกเลิกตัวเลือกได้ (จะหมดอายุอย่างไร้ค่า) โดยสูญเสียเบี้ยประกันสูงสุด
อินพุตกลยุทธ์ Long Put
กลยุทธ์: Buy Put Option Trading Strategy |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7655.1 |
ใส่ตัวเลือก | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| พรีเมียม (Rs.) | 50 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) = (ราคาตี - พรีเมียม) | 7550 |
ผลลัพธ์ของกลยุทธ์ Long Put
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty ปิดเวลา | ผลตอบแทนสุทธิจากตัวเลือกการโทร (Rs.) |
7200 | 350 |
7300 | 250 |
7400 | 150 |
7500 | 50 |
7550 | 0 |
7600 | -50 |
7700 | -50 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์ระยะยาว
- หากคุณเป็นขาลงคุณสามารถทำกำไรจากราคาหุ้นที่ลดลงได้โดยการซื้อ Puts คุณจะจำกัดความเสี่ยงได้แค่จำนวนเบี้ยประกันภัยที่จ่ายไป แต่ศักยภาพในการทำกำไรของคุณยังไม่ จำกัด
นี่เป็นหนึ่งในกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกที่ใช้กันอย่างแพร่หลายเมื่อนักลงทุนขาลง
# 4 กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกระยะสั้น
- ในกลยุทธ์การซื้อขายแบบ Long Put เราเห็นเมื่อนักลงทุนขาลงในหุ้นที่เขาซื้อ Put แต่การขาย Put นั้นตรงกันข้ามกับการซื้อ Put
- โดยทั่วไปนักลงทุนมักจะขาย Put เมื่อเขาใจร้อนเกี่ยวกับหุ้น ในกรณีนี้ผู้ลงทุนคาดว่าราคาหุ้นจะสูงขึ้น
- เมื่อนักลงทุนขายพัตเขาจะได้รับพรีเมี่ยม (จากผู้ซื้อพัต) ที่นี่นักลงทุนได้ขายคนที่มีสิทธิ์ขายหุ้นให้เขาในราคานัดหยุดงาน
- หากราคาหุ้นเพิ่มขึ้นเหนือราคานัดหยุดงานกลยุทธ์นี้จะทำกำไรให้กับผู้ขายเนื่องจากผู้ซื้อจะไม่ใช้ Put
- แต่หากราคาหุ้นลดลงต่ำกว่าราคานัดหยุดงานมากกว่าจำนวนเบี้ยประกันภัยผู้ขายจะเริ่มสูญเสียเงิน การสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นนั้นไม่ จำกัด ที่นี่
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อนักลงทุนรั้นมากในหุ้นหรือดัชนี |
ความเสี่ยง: | ใส่ Strike Price - ใส่ Premium |
รางวัล: | จำกัด จำนวน Premium |
จุดคุ้มทุน: | (ราคาโขก - พรีเมียม) |
ตัวอย่างกลยุทธ์ Short Put
- Richard มีความมั่นใจใน Nifty เมื่ออยู่ที่ 7703.6
- Richard ขายตัวเลือก Put ด้วยราคานัดหยุดงาน Rs 7600 ในราคาพิเศษ Rs. 50 หมดอายุวันที่ 24
- หากดัชนี Nifty อยู่เหนือ 7600 เขาจะได้รับจำนวนพรีเมียมเนื่องจากผู้ซื้อ Put จะไม่ใช้ตัวเลือกของเขา
- ในกรณีที่ Nifty ต่ำกว่า 7600 ผู้ซื้อ Put จะใช้ตัวเลือกและ Richard จะเริ่มเสียเงิน
- หาก Nifty ต่ำกว่า 7550 ซึ่งเป็นจุดคุ้มทุน Richard จะสูญเสียเบี้ยประกันภัยและอื่น ๆ ขึ้นอยู่กับขอบเขตของการล่มสลายใน Nifty
อินพุตกลยุทธ์การวางระยะสั้น
กลยุทธ์: ขายวางกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7703.6 |
ใส่ตัวเลือก | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| พรีเมียม (Rs.) | 50 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) = (ราคาตี - พรีเมียม) | 7550 |
ผลลัพธ์ของกลยุทธ์การวางระยะสั้น
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty ปิดเวลา | ผลตอบแทนสุทธิจากตัวเลือกการโทร (Rs.) |
7200 | -350 |
7300 | -250 |
7400 | -150 |
7500 | -50 |
7550 | 0 |
7600 | 50 |
7700 | 50 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์ระยะสั้น
- การขายทำให้เกิดรายได้อย่างสม่ำเสมอ แต่ควรทำอย่างระมัดระวังเนื่องจากการสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นอาจมีนัยสำคัญ
- กลยุทธ์นี้เป็นกลยุทธ์สร้างรายได้
# 5 กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก Long Straddle
- กลยุทธ์ long straddle เรียกอีกอย่างว่า buy straddle หรือเรียกง่ายๆว่า "straddle" เป็นหนึ่งในกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกที่เป็นกลางซึ่งเกี่ยวข้องกับการซื้อสินค้าพร้อมกันและการเรียกหุ้นอ้างอิงเดียวกัน
- ราคานัดหยุดงานและวันหมดอายุเหมือนกัน ด้วยการมีตำแหน่งที่ยาวนานทั้งในการโทรและตัวเลือกการวางกลยุทธ์นี้สามารถบรรลุผลกำไรจำนวนมากไม่ว่าราคาหุ้นที่อ้างอิงจะอยู่ในทิศทางใด
- แต่การเคลื่อนไหวจะต้องมีความแข็งแรงเพียงพอ
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อนักลงทุนคิดว่าหุ้น / ดัชนีอ้างอิงจะประสบกับความผันผวนอย่างมีนัยสำคัญในระยะเวลาอันใกล้นี้ |
ความเสี่ยง: | จำกัด เฉพาะเบี้ยประกันภัยเริ่มต้นที่ชำระ |
รางวัล: | รางวัลที่นี่คือไม่ จำกัด |
จุดคุ้มทุน: | 1. Upper Breakeven Point = ราคา Strike ของ Long Call + Net Premium ที่จ่ายไป 2. จุดคุ้มทุนที่ต่ำกว่า = ราคา Strike ของ Long Put - เบี้ยประกันภัยสุทธิที่จ่าย |
ตัวอย่างกลยุทธ์ Long Straddle
- แฮร์ริสันไปที่เว็บไซต์ NSE
- เขาดึงข้อมูลสำหรับ Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) และ Premium (Rs.)
- จากนั้นเขาจะเลือกอนุพันธ์ของดัชนี ในประเภทตราสารแฮร์ริสันเลือกตัวเลือกดัชนีในสัญลักษณ์ที่เขาเลือกดีวันหมดอายุคือ 24 กันยายนประเภทตัวเลือกจะถูกเรียกและราคา Strike คือ 7600
- โทรพรีเมี่ยมที่จ่ายคือ RS 220 ตอนนี้ประเภทออฟชั่นที่เขาเลือกใส่ราคา Strike เหมือนกับด้านบนคือดังนั้นพรีเมี่ยมที่จ่ายคือ 50
ข้อมูลสำหรับตารางอินพุตของเรามีดังนี้:
- ดัชนีที่ดีในปัจจุบันคือ 7655.05
- ราคาตีคือ 7600
- เบี้ยประกันภัยรวม 220 + 50 ซึ่งเท่ากับ 270
- จุดคุ้มทุนด้านบนคำนวณได้เป็น 7600 + 270 ซึ่งมาถึง 7870
- จุดคุ้มทุนที่ต่ำกว่าคำนวณเป็น 7600-270 ซึ่งมาถึง 7330
- เราจะถือว่า Nifty Closes หมดอายุเช่นเดียวกับ Nifty Closes ที่หมดอายุที่ 6800, 6900, 7000, 7100 เป็นต้น
อินพุตกลยุทธ์ Long Straddle
กลยุทธ์: Buy Put + Buy Call Options Trading Strategy |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7655.05 |
โทรและใส่ตัวเลือก | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| โทรพรีเมี่ยม (Rs.) | 220 |
| ใส่ Premium (Rs.) | 50 |
| เบี้ยประกันภัยรวม (Rs) | 270 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) | 7870 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) | 7330 |
ผลลัพธ์ของกลยุทธ์ Long Straddle
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty ปิดเวลา | ผลตอบแทนสุทธิจากการซื้อใส่ (Rs.) | ผลตอบแทนสุทธิจากการโทรที่ซื้อ (Rs.) | ผลตอบแทนสุทธิ (Rs.) |
6800 | 750 | -220 | 530 |
6900 | 650 | -220 | 430 |
7000 | 550 | -220 | 330 |
7100 | 450 | -220 | 230 |
7200 | 350 | -220 | 130 |
7330 | 220 | -220 | 0 |
7400 | 150 | -220 | -70 |
7500 | 50 | -220 | -170 |
7600 | -50 | -220 | -270 |
7652 | -50 | -168 | -218 |
7700 | -50 | -120 | -170 |
7870 | -50 | 50 | 0 |
7900 | -50 | 80 | 30 |
7983 | -50 | 163 | 113 |
8000 | -50 | 180 | 130 |
8100 | -50 | 280 | 230 |
8200 | -50 | 380 | 330 |
8300 | -50 | 480 | 430 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์ Long Straddle
- หากราคาของหุ้น / ดัชนีเพิ่มขึ้นจะมีการเรียกใช้ในขณะที่พัตหมดอายุอย่างไร้ค่าและหากราคาของหุ้น / ดัชนีลดลงการวางจะถูกใช้สิทธิการโทรจะสิ้นสุดลงอย่างไร้ค่า
- ไม่ว่าจะด้วยวิธีใดก็ตามหากหุ้น / ดัชนีแสดงความผันผวนเพื่อครอบคลุมต้นทุนการค้าจะต้องทำกำไร
- หากหุ้น / ดัชนีอยู่ระหว่างจุดคุ้มทุนบนและล่างของคุณคุณจะประสบความสูญเสียในระดับนั้น
- ด้วย Straddles นักลงทุนมีทิศทางที่เป็นกลาง
- สิ่งที่เขามองหาคือหุ้น / ดัชนีที่จะแยกออกเป็นทวีคูณในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง
# 6 กลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก Straddle ระยะสั้น
- Short Straddle ตรงข้ามกับ Long Straddle
- นักลงทุนสามารถใช้กลยุทธ์นี้ได้เมื่อเขารู้สึกว่าตลาดจะไม่เคลื่อนไหวมากนัก ด้วยเหตุนี้เขาจึงขายการโทรและวางหุ้น / ดัชนีเดียวกันสำหรับอายุครบกำหนดและราคานัดหยุดงานเดียวกัน
- สร้างรายได้สุทธิให้กับนักลงทุน หากหุ้น / ดัชนีไม่ได้เคลื่อนไหวไปในทิศทางใดทิศทางหนึ่งมากนักนักลงทุนจะยังคงใช้ Premium เนื่องจากจะไม่มีการใช้สิทธิ Call หรือ Put
เวลาที่ดีที่สุดในการใช้: | เมื่อนักลงทุนคิดว่าหุ้นอ้างอิงจะมีความผันผวนน้อยมากในระยะเวลาอันใกล้ |
ความเสี่ยง: | ไม่ จำกัด |
รางวัล: | จำกัด เฉพาะของพรีเมี่ยมที่ได้รับ |
จุดคุ้มทุน: | 1. Upper Breakeven Point = ราคา Strike ของ Short Call + Net Premium ที่ได้รับ 2. จุดคุ้มทุนที่ต่ำกว่า = ราคา Strike ของ Short Put - รับ Net Premium |
ตัวอย่างกลยุทธ์ Short Straddle
- Buffey ไปที่เว็บไซต์ NSE และดึงข้อมูลสำหรับ Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) และ Premium (Rs.)
- จากนั้นเขาจะเลือกอนุพันธ์ของดัชนี ในประเภทตราสารเขาเลือกตัวเลือกดัชนีในสัญลักษณ์เขาเลือกที่ดีวันหมดอายุคือ 24 กันยายนประเภทตัวเลือกจะถูกเรียกและราคา Strike คือ 7600
- Call Premium ที่จ่ายคือ RS 220 ตอนนี้ในประเภทตัวเลือกที่เขาเลือกใส่ราคา Strike เหมือนกับด้านบนคือ
- ดังนั้นพรีเมี่ยมที่จ่ายคือ 50
อินพุตกลยุทธ์ Straddle สั้น
กลยุทธ์: Sell Put + Sell Call Options Trading Strategy |
| ดัชนี Nifty ปัจจุบัน | 7655 |
โทรและใส่ตัวเลือก | ราคาตี (Rs.) | 7600 |
| โทรพรีเมี่ยม (Rs.) | 220 |
| ใส่ Premium (Rs.) | 50 |
| เบี้ยประกันภัยรวม (Rs) | 270 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) | 7870 |
| จุดคุ้มทุน (Rs.) | 7330 |
ผลลัพธ์ของกลยุทธ์ Short Straddle
ตารางการจ่ายเงินของกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกนี้ |
เมื่อหมดอายุ Nifty Closes ที่ | ผลตอบแทนสุทธิจากการขาย (Rs.) | ผลตอบแทนสุทธิจาก Call Sold (Rs.) | ผลตอบแทนสุทธิ (Rs.) |
6800 | -750 | 220 | -530 |
6900 | -650 | 220 | -430 |
7000 | -550 | 220 | -330 |
7100 | -450 | 220 | -230 |
7200 | -350 | 220 | -130 |
7330 | -220 | 220 | 0 |
7400 | -150 | 220 | 70 |
7500 | -50 | 220 | 170 |
7600 | 50 | 220 | 270 |
7652 | 50 | 168 | 218 |
7700 | 50 | 120 | 170 |
7870 | 50 | -50 | 0 |
7900 | 50 | -80 | -30 |
7983 | 50 | -163 | -113 |
8000 | 50 | -180 | -130 |
8100 | 50 | -280 | -230 |
8200 | 50 | -380 | -330 |
8300 | 50 | -480 | -430 |
8300 | 50 | -480 | -430 |
การวิเคราะห์กลยุทธ์ Short Straddle
- หากหุ้นขยับขึ้นหรือลงอย่างมีนัยสำคัญการสูญเสียของนักลงทุนอาจมีนัยสำคัญ
- นี่เป็นกลยุทธ์ที่มีความเสี่ยง ควรนำมาใช้อย่างระมัดระวังเมื่อความผันผวนที่คาดไว้ในตลาดมี จำกัด
สรุป
มีกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกมากมายให้เลือกใช้ แต่สิ่งที่จะช่วยคุณได้ในระยะยาวคือ“ การเป็นระบบและคำนึงถึงความน่าจะเป็น” ไม่ว่าคุณจะใช้กลยุทธ์ใดคุณจำเป็นต้องมีความรู้เกี่ยวกับตลาดและเป้าหมายของคุณเป็นอย่างดี
สิ่งสำคัญคือการทำความเข้าใจว่ากลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกใดที่เหมาะกับคุณมากกว่า
ดังนั้นกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือกใดที่เหมาะกับคุณมากที่สุด?
กระทู้ที่เป็นประโยชน์
นี่เป็นแนวทางสำหรับกลยุทธ์การซื้อขายตัวเลือก ในที่นี้เราจะพูดถึงกลยุทธ์ที่สำคัญ 6 ประการ - # 1: กลยุทธ์การโทรระยะไกล, # 2: กลยุทธ์การโทรสั้น, # 3: กลยุทธ์การวางระยะยาว, # 4: กลยุทธ์การวางระยะสั้น, # 5: กลยุทธ์แนวยาวและ # 6: กลยุทธ์การก้าวข้ามระยะสั้น . คุณสามารถเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับอนุพันธ์และการซื้อขายได้จากบทความต่อไปนี้ -
Original text
Contribute a better translation
- อาชีพในการซื้อขาย
- ความหมายการซื้อขายที่เป็นกรรมสิทธิ์
- Trading Floor คืออะไร?
- หนังสือซื้อขายตัวเลือกที่ดีที่สุด
<